Im Zuge der Rettungspakete, die Schleswig-Holstein und Hamburg 2009 und 2016 mit der EU-Kommission vereinbart haben, entstanden mehrere Unternehmen:
Die HSH Nordbank als operative Bank, die hsh finanzfonds AöR zur Verwaltung der Ländergarantie, die hsh portfoliomanagement AöR zur Aufnahme fauler Kredite und zuletzt die HSH Beteiligungs Management GmbH als Holdingstruktur für die Bank.
HSH Nordbank
Die HSH Nordbank AG (HSH steht für Hamburgisch-Schleswig-Holsteinische) entstand am 2. Juni 2003 aus der Fusion der Hamburgischen Landesbank mit der Landesbank Schleswig-Holstein.
Die HSH Nordbank musste in Folge der Krisen auf Finanzmärkten und Schifffahrtsmärkten von ihren Eigentümern gestützt werden. Die Europäische Kommission hat diese Stützungsmaßnahmen wurden unter der Bedingung genehmigt, dass die Bank im Jahr 2018 verkauft wird.
Am 28. November 2018 wurde der Verkauf der HSH Nordbank vollzogen: Die HSH Beteiligungs Management GmbH hat die Mehrheit ihrer Aktienanteile (94,9 Prozent) an mehrere unabhängige Investoren übertragen. Der Kaufpreis betrug rund eine Milliarde Euro. Käufer und damit neue Eigentümer sind Cerberus Capital Management LP, J. C. Flowers & Co. LLC, GoldenTree Asset Management LP, Centaurus Capital LP sowie BAWAG P. S. K.
hsh finanzfonds AöR
Die „hsh finanzfonds AöR“ („FinFo“)ist eine Anstalt öffentlichen Rechts. Die Länder Schleswig-Holstein und Hamburg haben sie 2009 gegründet. Ihr gehören 65% der HSH Nordbank. Sie hat 2009 Eigenkapital in Höhe von 3 Milliarden Euro für die HSH Nordbank zur Verfügung gestellt.
Die Länder haben Anstaltslast und Gewährträgerhaftung übernommen und garantieren darüber hinaus jeweils zur Hälfte für die 10-Mrd.-Euro-Garantie, die die "FinFo" der HSH Nordbank 2009 gegeben hat. Die Garantie ersetzt der Bank Verluste im Zusammenhang mit Altlasten.
Am 28. November 2018 wurde der Verkauf der HSH Nordbank vollzogen. Die verbliebene „Sunrise“-Garantie mit insgesamt 5,7 Mrd. Euro wurde am 30. November 2018 abgelöst. Die dafür seitens der FinFo aufgenommenen Schulden wurden nach und nach in die Landeshaushalte von Hamburg und Schleswig-Holstein übernommen. Zum 31. August 2022 wurde die FinFo aufgelöst, die restlichen noch bestehenden Anleihen in Höhe von jeweils 1,5 Mrd. Euro auf Hamburg und Schleswig-Holstein aufgeteilt.
hsh portfoliomanagement AöR
Die „hsh portfoliomanagement AöR“ ist eine Anstalt öffentlichen Rechts. Die Länder Schleswig-Holstein und Hamburg haben sie 2015 gegründet. Ihre Aufgabe ist es, faule Kredite von der HSH Nordbank zu kaufen. Dadurch wird die Bank entlastet. Im Sommer 2016 hat die HSH Nordbank Kredite mit einem Forderungsvolumen von rund 4,1 Mrd. Euro auf die hsh portfoliomanagement AöR übertragen. Der Kaufpreis betrug 2,4 Mrd. Euro.
Die hsh portfoliomanagement AöR soll diese Kredite vermögensschonend bewirtschaften. Das heißt, dass gemeinsam mit den Kreditnehmern ein Weg gesucht wird, damit diese Kredite doch noch bedient werden können. Im Notfall kann auch ein Teil der Schulden erlassen werden, wenn dies der einzige wirtschaftliche Weg ist. Das Ziel der hsh portfoliomanagement AöR ist, das Vermögen des Landes so weit wie möglich zu schonen.
Homepage der hsh portfoliomanagement AöR
Mit dem Jahresabschluss 2022 steht aktuell ein positives Eigenkapital von 443 Mio. Euro zu buche, das Portfolio ist nahezu vollständig abgebaut. Es ist geplant, die portfoliomanagement zum Ende des dritten Quartals 2023 vorzeitig aufzulösen.
HSH Beteiligungs Management GmbH
Die HSH Beteiligungs Management GmbH wurde in Umsetzung der EU-Kommissions[1]entscheidung aus 2016 als Holdinggesellschaft gegründet. Ihr Ziel war die entlastende Übernahme bestimmter Prämienverpflichtungen von der HSH Nordbank AG als auch
der Erwerb und die nachfolgende Veräußerung der Anteile an der HSH Nordbank AG im Rahmen des von der EU-Kommission geforderten Privatisierungsverfahrens. Das Privatisierungsverfahren ist mit dem Verkauf der Anteile am 28. November 2018 vollzogen worden.
Sämtliche Anteile an der HSH Beteiligungs Management GmbH wurden mit Wirkung zum 1. Januar 2019 zunächst auf die hsh finanzfonds AöR übertragen. Die HSH Beteiligungs Management GmbH ist dann zum 31. Juli 2021 in Liquidation gegangen und nach Ablauf des gesetzlich vorgeschriebenen Sperrjahres ist die Gesellschaft zum 3. August 2022 aufgelöst worden.
